今天市场是出现了比较明显的沪深分化，从整个态势来看，北上资金的流入也是连续多天出现了沪市大于深圳的一个情况，今天特别明显，导致了创业板和深指相对的弱一些，沪指更强。从5月下旬以来，我们发现北上资金在买入的品种上，明显的开始倾向于一些蓝筹，特别明显的是平安和万科，在之前4月底到5月中的三个星期里面一直是连续的卖出，对电子和消费非常偏爱，而最近开始出现明显的反向，这种动作我们认为是要引起重视的，在之前两周也提到。那么从逻辑来看，一方面是绝对的低估值，一方面是高分红，会不会有一些基本面的逻辑值得印证，特别是关于经济数据的以及整个建筑行业，在这一次PMI的整个逻辑里面起到了非常重要的扶持作用，所以我们认为可能蓝筹股在这个位置会有一次修复，当然修复的比例我们还需要进一步的观察，是5%~10%还是20%。但总体而言，我觉得大家可以在这个位置适当的埋伏一下，或者适当的持有。从操作来看，除了大量的消费股和部分的前期高位的一些二三线的消费品种出现了调整以外，整体市场是比较健康的，我们不希望指数涨的太快，我们希望每周或者每一个月出现100点的涨幅，甚至两个月三个月也可以，只要指数能够缓步的上台阶，在这个过程里面适当的找到你能够把握的板块或者行业即可。6月份随着分红季的到来，我们认为可能蓝筹会适当的跑出，而作为周期的上游，部分新能源行业的上游，可能适当的也可以关注一下，我们有机会在炜炜道来里面跟大家聊。那么至于混改这一块，我们就发给大家了，那几张图的相关的系列，我们建议很多投资者找到比较熟悉的，比如说军工，比如说央企里面的某些比如说地方系里面的某些找到一些比较有眼缘的比较熟悉的公司，从这一条主线去研究，相信是另一块视角，希望对你有帮助好吗？保持一些耐心！我觉得之前我们说的时间对多方有利，随着时间的推移，多方的势头会慢慢的显露，仅供参考，谢谢大家。

　　(证券执业编号：S08806110152 以下观点 仅供参考)